当前位置: 百年建筑网> 百年频道>研究报告>正文

sbf胜博发

分享到:
评论

概述:2018年全国基建投资大幅下降,另外全国房地产开发投资平稳,水泥市场需求较17年有所下滑,但水泥行业在环保整治错峰限产、集中停产、优化产能结构和加强产能置换等政策推动下,水泥价格一路上扬,据百年建筑网,2018年全国水泥均价达435元/吨,较17年上涨82元/吨。随着2019年全国基建投资回暖,市场需求上升,而水泥行业持续去产能,加之取消P.C32.5R标号水泥生产,水泥产量将大幅减少,水泥行情将何去何从?下面大家一起来回顾2018年水泥市场运行情况吧。

一 2018年水泥市场运行情况回顾

1 2018年全国水泥价格走势

图1、2018年全国水泥价格走势(元/吨)

数据来源:百年建筑网

据百年建筑网,截止12月20日,全国255个省市全年水泥均价基本保持在435元/吨以上,其中最高点是在12月17日,均价高达472元/吨,最低点是3月9日407元/吨。从图中可以看出,两年同期水泥价格走势基本保持一致,不同的是2-3月份水泥淡季,18年因水泥价格起点过高,春节来临市场需求锐减导致水泥价格大幅快速回落,集中跳水;4-5月份需求回升,水泥价格回暖;6-8月份因传统淡季,价格有所回落;四季度迎来销售旺季,水泥价格一路上扬,突破年初水平。

2 2018年重点城市水泥价格波动情况

图2、2018年重点城市水泥价格波动情况(元/吨)

数据来源:百年建筑网

截止12月20日,全国多数重点城市水泥价格高于年初水平,其主要原因是全国超过20个省份因环保“回头看”影响,水泥企业错峰停窑,导致熟料产能下降,水泥价格上涨。从图中可以看出,仅有东北、西南部分地区略低于年初水平,主要原因,东北地区市场需求疲软,水泥价格拉伸无力,价格大幅下滑,其中长春地区价格跌幅最大,年终价格较年初低70元/吨;而贵阳地区因18年工程开工率较17年大幅下降,水泥产能严重过剩,导致水泥价格较18年初低50元/吨。从图2中可以看出,全年水泥价格波动较大重点城市主要集中在华东、华中、西南地区,其中杭州、上海、南京、郑州、合肥地区水泥价格上下波动超过200元/吨,且年终水泥价格均高于年初价格。

3 2018 年全国水泥产量情况

图3、2018 年全国水泥产量情况(万吨)

数据来源:百年建筑网

截止11月,全国水泥产量约在20亿吨,与17年相比,产量减少1.55亿吨左右。从图3所示,18年水泥产量整体呈现稳步上行,与往年水泥行业特性同步。其中月均超过2亿产量的分别在4、5、9、10和11月份,这也是传统的水泥销售旺季。12月份东北、华北和华东、华中部分省份进入冬季错峰停窑,水泥产量将有所下滑,预计不超过2亿吨。综合来看,2018年全年预计水泥产量22亿吨左右,较17年减少5%左右。

4 2018年全国熟料产能增减情况

图4、 2018年全国熟料产能增减情况(万吨)

数据来源:百年建筑网

省份

新增条数

设计产能

水泥年产量

云南

1

5000t/d

210万吨

甘肃

1

5000t/d

210万吨

贵州

1

4500t/d

200万吨

福建

1

4500t/d

200万吨

山东

1

4500t/d

200万吨

广西

1

2500t/d

150万吨

西藏

1

2500t/d

120万吨

从图中可以看出,受相关政策影响,近五年来新增产能逐年递减,去产能力度加强,截止11月,全年新增熟料产能1300万吨(见下表),去熟料产能达13580万吨,是近五年来新增产能最少,去产能最多的一年。2019年熟料去产能工作依然严峻,预计全国去熟料产能11640万吨,确保2018-2020年三年去熟料产能39270万吨的目标。

5 2018熟料水泥进出口

5.1 水泥出口方面

图5、2018年水泥出口情况

数据来源:百年建筑网

截止10月,全国水泥出口量739万吨,金额总和3.9亿美元,与17年出口量相当。

5.2 熟料进口方面

图6、2018年熟料进口情况(单位:万吨)

数据来源:百年建筑网

截止10月1日,全国熟料进口量640万吨,金额3.15亿美元,较17年增加622万吨,其中99%以上来源于越南熟料,预计2018年全年熟料进口量将超过1000万吨。具体原因分析:一方面,国内华东市场受环保错峰停窑影响,产能大减,为越南熟料进口提供市场;另外,2017年12月,越南政府颁布了第125/2017 / ND-CP号法令,对水泥征收0%的出口税,以激发越南水泥出口外国。从18年熟料进口量和国内相关环保政策的相继实施来看,2019年中国进口熟料量将持续上升。

6 2018 年全国熟料生产线运转率情况

图7、2018 年全国熟料生产线运转率情况

数据来源:百年建筑网

从下图中看出,全国范围内各区域熟料生产线运转率平均69%左右,较17年下降10%左右。其中西北、东北地区运转率较低,基本控制在50%以内。其中运转率较高的地区华东、华南、西南地区,以上地区也是全国水泥行业产能较为集中,经济较为发达或者发展较快的区域,水泥市场需求量较大,相应熟料生产线运转率较高。

7 2018年全国熟料库存情况

图8、2018年全国熟料库位变化情况

数据来源:百年建筑网

从图中全国熟料库存情况来看,全国库位水泥保持在55%-67%之间,即3700-4500万吨,这个库存水平基本保持在合理范围内,给予了今年水泥行情稳中趋好的基本定调。其中华东及华南两地库位长期保持在4-6成,因此可以看出以上两个地区水泥价格行情表现较为积极坚挺。而西北、东北两地熟料库存长期居高不下,这也造就了两地水泥价格水平较低,行情低迷的主要原因之一。

二、2019年全国水泥行情预测

1 需求方面稳中有升

2018年基础投资方面有小幅下滑,但2019年在国家加强基础设施领域补短板力度的政策带动下,全国基建投资将会上升,另外房地产开发投资在政策面没有大变化的背景下有望平稳发展,因此2019年水泥市场需求整体看好。

2 供给侧改革加大水泥行业去产能

2.1 2018年全国熟料线运转率平均69%左右,较17年下降10%左右,而2019年环保整治力度有增无减,水泥企业执行错峰停窑时间延长,熟料线运转率将持续下行,熟料产量大幅下降。

2.2 《水泥行业去产能行动计划(2018~2020)》提出2018年—2020年三年间,全国水泥熟料将去产能3.9亿吨。2019年全国范围内计划压减熟料产能11640万吨,关闭水泥粉磨站企业150家,另外全国前10家大企业集团在全国的熟料产能集中度达到62%以上,水泥产能集中度达到50%以上。因此2019年水泥行业去产能力度将不亚于2018年。

2.3 据百年建筑网,2018年全国水泥库存保持在3700万吨到4500万吨之间,基本保障市场需求,而随着2019年去产能步伐加快,加之全国取消P.C32.5R标号水泥生产,水泥产量将大幅减少,全国水泥库存量将持续下跌态势。

3 南强北弱格局难打破

2018年全国水泥需求呈现南强北弱状态,2019年此格局将难以打破,其中东北、西北地区基建投资低迷,水泥需求持续低迷,加上水泥产能严重过剩,水泥价格难有起色;华北地区有雄安新区建设需求做支撑,价格持稳运行;华东、华南基建及地产需求量大推动水泥需求旺盛,水泥行情相对乐观;华中、西南地区水泥供需平衡,价格波动区间趋窄。

综合来看,2018年在市场需求和相关去产能政策引导下,全国水泥行情达到新高度,随着2019年市场需求释放,而水泥行业持续去产能,水泥价格有望再创新高。


资讯编辑:江元林 021-26094532
资讯监督:宋丹丹 021-26093901

为你推荐

  • 天津水泥:库存低位 行情弱势

    天津讯:近日天津地区水泥市场行情持稳运行,价格暂无较大调整。 春节已经过去,天津地区水泥市场尚未开启,水泥市场需求仍然较低,因此当地价格波动不是很大,部分品牌低标水泥价格小幅调整,但是整体对市场影… [详情]

    水泥 2019-02-21 14:02

  • 江门混凝土:市场竞争激烈 报价较为紊乱

    江门讯:近日江门地区混凝土期间陆续开业,价格小幅暗降。 笔者了解到,目前江门地区商混已经开业,但是整体市场需求不高,当地商混企业市场竞争压力较大,且前期商混价格过高,因此近期该地区混凝土价格小幅走… [详情]

    混凝土 2019-02-21 13:53

  • 遵义混凝土:商家回款不佳 价格弱稳运行

    遵义讯:近期市场尚未启动,搅拌站多以回款为主,价格暂稳,主流品牌C30报价280-300元/方。 近期遵义地区多数工地尚未开工,搅拌站虽然已复工,但因为年前回款情况不佳,年后主要工作仍以回款为主,因此商混报价… [详情]

    混凝土 2019-02-21 13:50

  • 成都混凝土:市场需求低迷 价格小幅回落

    成都讯:近期成都地区市场尚未开启,搅拌站逐渐开工,价格较节前小幅回落20元/方,主流品牌C30报价585-610元/方。 正月十五过后,成都地区混凝土搅拌站逐渐开工复产,由于大多数工地未复工,混凝土成交量低迷,… [详情]

    混凝土 2019-02-21 13:45

  • 北京水泥:气温偏低 行情弱势

    北京讯:本周北京地区水泥行业依然较为萧条,整体行情处于弱势运行状态。 笔者了解到,北京地区即将召开两会,且当地天气气温较低,因此本地工程开工率较低。当地水泥企业反馈,今年北京地区市场复苏将至4月份左… [详情]

    水泥 2019-02-21 13:44

  • 214个!吉安纳入省市县三级集中开工重大项目 !

    2月20日,全省“大干项目年”暨省市县三级重大项目集中开工活动举行。据了解,今年吉安市共安排重点项目401个,其中纳入省、市、县三级集中开工的重大项目214个,总投资1219.63亿元,年计划完成投资399.95亿元。 … [详情]

    2019-02-21 11:56

  • 莆田市计划投资41.87亿元实施56个重大水利项目

    2019年,莆田市计划投资41.87亿元实施6大类56个重大水利项目,补齐基础设施短板。 计划投资3.77亿元,推进城乡供水一体化试点项目,实施西音水库、东方红水库除险加固等4个蓄水项目,提升水源供给保障能力。 … [详情]

    2019-02-21 11:51

  • 厦门178个项目集中开工

    21日,厦门市各区和环东海域新城等重大开发片区分别举行一季度项目集中开工活动,总投资629亿元的178个项目动工建设,其中亿元以上项目92个,涵盖主要产业链群、基础设施,以及教育、医疗、养老等民生领域。 … [详情]

    2019-02-21 11:49

  • 长沙混凝土:静待需求启动 价格暂稳运行

    长沙讯:近日长沙地区混凝土需求尚未恢复,行情弱势运行,C30非泵市场报价在510-530元/方。 供需方面:受长期低温阴雨寡照天气影响,下游施工单位开工率较低,需求清淡,具体市场复苏可能要到3月份,部分搅拌站… [详情]

    混凝土 2019-02-21 11:47

  • 张家界水泥:需求低迷 行情弱势运行

    张家界讯:近日张家界地区水泥需求尚未恢复,行情弱势运行,价格较节前修正性下调35元/吨,现主流品牌高标散装出厂450-460元/吨。 需求方面,受长期低温阴雨寡照天气影响,下游施工单位开工率较低,需求未得到释… [详情]

    水泥 2019-02-21 11:46